수주잔고6 삼성바이오로직스 (수주잔고, CDMO, ADC) 솔직히 저는 조정 구간에서 바이오 종목을 더 사는 게 맞는 건지 한동안 확신이 없었습니다. 제약·바이오 섹터가 전반적으로 무너지던 시기, 많은 분들이 손절을 택하는 분위기였으니까요. 그 국면에서 삼성바이오로직스를 분할 매수한 제 결정이 결과적으로 옳았지만, 그 과정이 결코 편하지는 않았습니다.수주잔고가 보내는 신호, 저는 거기서 확신을 얻었습니다바이오 종목은 주가가 뉴스에 흔들리는 경향이 강합니다. 그래서 저는 당시 주가 차트보다 수주잔고 데이터를 더 먼저 봤습니다. 수주잔고란 기업이 이미 계약을 맺었지만 아직 매출로 인식되지 않은 일감의 총합으로, 쉽게 말해 '앞으로 들어올 돈이 얼마나 쌓여 있느냐'를 보여주는 숫자입니다. 그 수치가 역대 최고 수준을 유지하고 있다는 점은 저에게 꽤 강한 신호였습니다... 2026. 5. 14. LS ELECTRIC 투자 (펀더멘털, 밸류에이션, 수주잔고) 솔직히 저는 처음에 전력 인프라 기업이 AI 투자 테마와 연결된다는 생각을 전혀 못 했습니다. 반도체, 서버, 데이터센터만 눈에 들어왔고, 그 모든 것에 전기를 공급하는 장비가 정작 더 희귀해지고 있다는 사실을 한참 뒤에야 깨달았습니다. 그 깨달음 이후 LS ELECTRIC을 처음 들여다보기 시작했고, 결국 분할 매수로 이어졌습니다.펀더멘털: AI 전력 수요가 만든 진짜 수혜주일반적으로 전력 설비 기업은 경기에 뒤늦게 반응하는 전통 제조업이라고 알려져 있지만, 제 경험상 이번 사이클은 결이 조금 달랐습니다. AI 인프라가 폭발적으로 확장되면서 초고압 변압기 수요가 공급을 앞질러버린 것입니다.초고압 변압기란 발전소에서 만들어진 전기를 수백 킬로볼트(kV) 수준으로 승압하거나 강압하여 먼 거리로 안전하게 송.. 2026. 5. 13. 삼성중공업 주식 (FLNG 기술력, 수주 잔고, 턴어라운드) 솔직히 고백하자면, 저는 한때 조선주를 쳐다보지도 않았습니다. 수주 가뭄에 유가 폭락까지 겹치던 시절, 주변에서 "조선업은 끝났다"는 말이 넘쳐났고, 저도 그 분위기에 절반쯤 동의하고 있었습니다. 그럼에도 삼성중공업을 다시 들여다보게 된 건 FLNG라는 세 글자 때문이었습니다. 그 선택이 어떤 결과로 이어졌는지, 지금부터 솔직하게 풀어보겠습니다.FLNG 기술력, 남들이 못 따라오는 이유가 있었습니다삼성중공업 주식을 처음 진지하게 검토했을 때, 저는 FLNG라는 키워드에 꽤 오래 머물렀습니다. FLNG(Floating LNG)란 바다 위에 떠 있는 채로 천연가스를 생산·액화·저장까지 처리하는 해양 설비를 말합니다. 쉽게 말해 육상의 가스 처리 공장을 통째로 배 위에 올려놓은 것인데, 이 기술은 아무 조선사.. 2026. 5. 13. 삼성중공업 1분기 실적 (영업이익, FLNG, 수주잔고) 2026년 1분기, 삼성중공업의 영업이익이 전년 동기 대비 122% 폭증했습니다. 숫자를 처음 확인하던 순간, 솔직히 이건 예상보다 빠른 속도였습니다. 2025년 초 만 원 초반대에서 이 회사의 가능성을 보고 매집을 시작했던 저로서는, 그 선택이 틀리지 않았다는 확신이 드는 분기였습니다.FLNG와 LNG운반선이 만들어낸 실적 폭발이번 1분기 실적의 핵심은 두 가지입니다. LNG운반선 중심으로 포트폴리오를 재편한 조선 부문, 그리고 말레이시아 ZLNG, 캐나다 Cedar, 모잠비크 Coral 등 대형 FLNG 프로젝트들이 본격적인 공정에 진입한 해양 부문입니다.여기서 FLNG(Floating LNG)란, 바다 위에 떠 있는 채로 천연가스를 생산하고 액화까지 처리하는 부유식 설비를 의미합니다. 육상 플랜트를.. 2026. 5. 3. 현대로템 투자 (K2 전차, 수주잔고, 밸류에이션) 철도 차량 만들던 회사에 투자하면 얼마나 오르겠냐고요? 저도 처음엔 그렇게 생각했습니다. 그런데 지금 현대로템의 방산 부문 영업이익률은 27%를 넘겼고, 연간 영업이익은 창사 이래 처음으로 1조 원을 돌파했습니다. 철도주인 줄 알고 외면했다가 방산 성장주로 리레이팅되는 순간을 놓친 분들이 적지 않습니다. 이 글은 그 구조를 제때 파악한 제 경험에서 출발합니다.K2 전차가 만든 수익 구조의 역전현대로템을 철도 기업으로 기억하는 분이 많지만, 지금 이 회사 영업이익의 90% 이상은 디펜스솔루션 부문, 즉 방산에서 나옵니다. 핵심은 K2 블랙팬서 전차입니다. 1,500마력 파워팩과 유압식 현가장치(ISU)를 탑재한 이 전차는 단순한 성능 우위보다 '납기'에서 차별화됩니다. 유압식 현가장치란 노면 상황에 따라 .. 2026. 5. 3. 한화에어로스페이스 실적 분석, 구조적 성장 전략, 글로벌 미래 비전 한화에어로스페이스는 이미 37조 2,000억 원에 달하는 수주 잔고를 확보하며 향후 5년 이상의 먹거리를 마련해 둔 상태이며, 2026년 이후에도 이어질 대규모 인도 물량은 안정적인 성장을 담보합니다. ESG 경영을 통한 투명한 지배구조와 사회적 책임 이행 또한 기업의 장기적 생존과 가치 제고를 위한 밑거름이 되고 있습니다. 저는 이 종목을 단기적 변동성을 넘어, 글로벌 방산 공급망의 핵심 파트너로 진화하는 한화에어로스페이스의 장기적인 성장에 큰 관심을 가지고 지켜보고 있습니다.한화에어로스페이스 실적 분석2025년 한화에어로스페이스는 대한민국 방위산업 역사상 전례 없는 기록을 경신하며 '방산 대장주'로서의 입지를 공고히 했습니다. 연결 기준 매출액은 26조 6,078억 원을 달성했으며, 영업이익은 사상 .. 2026. 5. 1. 이전 1 다음
